富裕三口之家理财方案
【家庭概况】
安先生，今年34岁，大学教授；安太太，32岁，公务员；女儿六岁，刚上小学。
家庭收入：安先生每月税后收入5000元，安太太每月税后收入3000元，夫妻二人每年福利费6000元，每年年终奖2万元。
家庭支出：每月生活费3000元，女儿每月素质教育费700元；每年保费8000元。
家庭资产：银行存款32万元；股票投入10万元现净值5万元；偏股型基金10万元现净值6万元；市中心有一套70平米房子，约合市值35万元。
家庭保障：两人均有“三险一金”，夫妻各购买一份养老分红险，女儿购买一份教育分红险，双方父母有医保及养老金。
【财务诊断】
1、财务状况：小两口很会过日子，节俭持家，有了稳定的收入和一定的积蓄，具有很强投资和储蓄能力，但是家庭没有负债，没合理利用应债能力提高个人资产规模。
2、投资状况：虽然他们有较强的投资理财的意识，投资方式比较单一，投资收益率偏低，现金资产比重过大，投资状况有很大的规划空间。
3、风险保障：家庭已有风险意识，但缺少对风险的控制和承受能力。
4、改善居住环境、养老、子女教育经费等还没有做好准备。
| 家庭资产负债表 | |||
| 客户：安先生家庭 | 日期：2008年10月10日 | ||
| 资产 | 金额 (人民币元) | 负债与净资产 | 金额 (人民币元) |
| 现金及现金等价物 | 长期负债 | ||
| 现金 | 汽车贷款 | ||
| 银行存款 | 320000 | 房屋贷款 | |
| 现金及现金等价物小计 | 320000 | 长期负债期小计 | |
| 其他金融资产 | 短期负债 | ||
| 股票 | 50000 | 应纳税款 | |
| 基金 | 60000 | ||
| 其他金融资产小计 | 110000 | 短期负债小计 | |
| 实物资产 | |||
| 房屋不动产 | 350000 | ||
| 汽车 | 负债总计 | 0 | |
| 实物资产小计 | 350000 | 净资产 | 780000 |
| 资产总计 | 780000 | 负债与净资产 总计 |
780000 |
| 家庭现金流量表 | |||||
| 客户姓名：安先生家庭 | 日期：2007/10/10-2008/10/10 | ||||
| 年收入 | 金额（元） | 百分比 | 年支出 | 金额（元） | 百分比 |
| 工资和薪金 | 经常性支出 | ||||
| 先生 | 60000 | 45% | 生活费用 | 36000 | 69% |
| 太太 | 36000 | 27% | 通迅费用 | 0 | |
| 单位福利 | 6000 | 4% | 保险费用 | 8000 | 15% |
| 奖金 | 20000 | 15% | 子女教育费 | 8400 | 16% |
| 投资收入 | 房屋贷款偿还 | ||||
| 信托收益 | 汽车贷款偿还 | ||||
| 利息收入 | 12600 | 9% | 非经常性支出 | ||
| 衣物购置 | |||||
| 维修费用 | |||||
| 旅游费用 | |||||
| 收入总计 | 134600 | 100% | 支出总计 | 52400 | 100% |
| 年结余 | 82200 | ||||
家庭收入主要来自于税后工资，过于单一。万一出现失业或意外，家庭抗风险能力较低，将会对家庭产生严重的影响。
家庭开支主要用于日常生活支出，这说明家庭非常传统，储蓄意识很强。
| 财务状况比率分析 | ||
| 项目 | 参考值 | 实际数值 |
| 结余比率 （年结余/年税后收入） |
30% | 82200/134600=61% |
| 投资与净资产比率 （投资资产/净资产） |
50% | 110000/780000=14% |
| 清偿比率 （净资产/总资产） |
50% | 780000/780000=100% |
| 负债比率 （负债总额/总资产） |
50% | 0/780000=0 |
| 负债收入比率 （负债/税后收入） |
40% | 0/134600=0 |
| 流动性比率 （流动性资产/每月支出） |
3 | 320000/(52400/12)=73 |
客户财务状况总体评价
家庭正处于成长期。相对而言，以知识作为经济支撑的成长期家庭，大多赚钱能力较强，消费能力和意愿也较强，且孩子尚小正在读小学，父母又正值壮年，在经济上没有什么压力。因此，一般而言，成长期家庭在理财策略上，应持攻守兼备型状态，即应在安排好即期消费和基本避险的前提下，将更多的私人资本进行合理配置，抵消通货膨胀的负面影响，实现私人资本的增值。
【理财目标】
我们先看看家庭有什么理财需求，他的短期目标有两个一是两年内购买一幢100平左右的房子，预计需要50万元，二是计划三年后购一辆车，预计需要10万元；中期目标是为女儿积累教育资金，打算让孩子到国外去读大学；长期目标是退休金的准备。
【现金规划】
首先要确保现金流，以备应急之需。紧急备用金作为家庭经济中不可或缺的润滑剂和缓冲剂，要根据家庭经济生活的近期、中期、远期收入预期和支出预期，切实做好现金流的调控。建议安先生在现有情况下将资产的2万元做为紧急准备金，可以用现有工资卡办理“薪增利”业务，在保持流动性、安全性的前提下兼顾资产收益性。此外还可以办理一张玫瑰信用卡，作为生活支出管理工具，日常支出使用信用卡支付，免息还款期最长可达56天，次月还款即可。这样，当月的生活支出费用可以存入银行，获得增值收益。
其次要加强风险管理，增强抵御能力。保险作为一种风险规避和有效的生活保障工具，是十分重要和必要的。夫妇二人工作比较稳定，已有相对完善的养老、失业和医疗等方面的社会保障。此外，家庭已有分红型寿险及教育险，而无意外险的配置，一旦发生突如其来的事件，缺乏及时有效的应变能力和化解风险的能力。
建议安先生夫妻购买人身意外伤害综合险，两人每年共需缴纳约1100元，即分别获得20万元的人身意外伤害保障和2万元的意外伤害医疗保障；可以考虑为孩子购买意外伤害医疗险及基本医疗保险补充险，年交费70元即可有18万的保障。同时实行动态管理，若需增加投入取得更大的保障或投资回报，可随着收入水平提高、家庭结构变化、年龄增长等因素，再考虑增加保险品种和缴费额度。
【教育规划】
俗话说知识改变命运，因此教育应及早规划。教育金的准备方式，可以通过商业保险、教育储蓄、基金定投等途径。及早准备教育经费有三大好处：一是投资越早收费越少；二是分期有计划地投入，不会影响目前的家庭生活，在经济上压力不大；三是通过红利分配，可以缓冲因通货膨胀带来的资金投资损失，抵消可能出现的教育经费上涨。
| 孩子各阶段所需费用 | |||
| 年龄 | 年限 | 每年所需费用 | 费用合计 |
| 6岁至12岁 | 6 | 12000 | 72000 |
| 12岁至15岁 | 3 | 18000 | 54000 |
| 15岁至18岁 | 3 | 20000 | 60000 |
| 18岁至22岁 | 4 | 150000 | 600000 |
| 合计 | 1434000 | ||
建议用10万元做为启动资金，年收益率10%，13后可以达到35万元；同时做一份基金定投，每月投入1000元，年收益率8%，12年投入期，到孩子18岁时可以有25万的资金；总计筹集到60万元，可以支付孩子出国留学的费用。同时家庭还购买了一份教育分红型保险，也可做为教育金的补充。由于安先生已是我行的忠诚客户，还可以办理个人综合消费贷款业务，贷款额度最高可达30万元，期限最长5年，同时还可以享受利率优惠。
安先生太太要想跟上时代的步伐，不被社会淘汰，就要不断的学习，进行个人价值增值，所以也要教育规划，两人个人教育费每年约需0.8万元。
【消费规划】
A、两年后购大房，实现居住梦想
目前，用旧房子养新房子是一个时尚的理财话题，“以房养房”就是贷款买第二套房产后，出租第一套房产，以租金收入偿还月供的投资方式。因此建议将新购的房子做一个公积金贷款，首付20万元，贷款30万元，贷款利率5.13%，期限20年，月还款式1993元，可以用夫妻二人公积金账户内的资金进行还贷，根据夫妇二人收入水平公积金账户资金足以偿还月供。
B、三年后购车，成为有车一族
夫妻二人准备三年后购买一辆10万元左右的经济车，首先需要4万元的首付款，再加上一些购车费用及保险大约需要1万元。建议您新家入住后将70平米中心地段的房屋出租，每年税后租金收入约18000元，再从上年结余中拿出32000元，总计50000元可以做为购车的启动资金。然后商业贷款6万元，期限5年，贷款利率7.56%，月还款1196元，可以用今后每月的房租进行还款。
【投资规划】
从一生理财的角度看，25岁至40岁之间的年龄阶段具有很强的增值潜力，宜采用攻守兼备型理财方式。建议分两个阶段，从低、中风险投资组合入手，逐渐过渡到各种风险品种相结合，逐渐增加股票、黄金、金融衍生产品等风险较高的投资项目。在当前的市场环境下，全部资产投入股市风险较大，其实现代家庭经济生活中进行投资理财，首要关注的事情有两点：一是构筑好家庭经济生活的“防火墙”；二是通过运用风险投资工具，合理配置资产，使家庭的经济生活更加美好。建议您选择操作较简单、专业难度较低、市场运行好把握的投资工具，千万不能盲目跟进。
第一，银行存款或银行储蓄类理财产品安全性高、流动性强、无风险，收益较低，建议配置5%，作为家庭应急准备金。
第二，债券型理财产品安全性较高、流动性较强，基本无风险，收益率比存款利率略高。该类产品投资方向主要为银行间债券市场国债、银行间货币市场存拆放交易、金融债、央行票据、企业债以及企业短期融资券等。适合有短期闲置资金、追求稳定收益、风险承受能力较低的投资者，建议配置20%。
第三，票据类理财产品风险低，收益率普遍比债券型理财产品要高。该类产品的主要基础资产为对国有银行或全国性股份制商业银行具有追索权的商业汇票，包括银行承兑汇票和商业承兑汇票。建议配置20%。
第四，信贷资产类理财产品风险稍高，但收益率在当前市场环境下相当具有吸引力，已成为商业银行信托类理财产品的主力军。投资者在选择此类理财计划时，不能一味追寻高收益，一定要看清贷款企业的资信、经营情况、投资项目、是否有银行担保等条款。因为该类产品收益来源于借款企业偿还的贷款本息，如果借款企业未能足额偿付贷款本息，则由此产生的本金及理财收益损失的风险由投资者自行承担，投资者实际承担的是企业信用风险。建议配置25%。
第五，平衡型或偏股型基金，此类产品由专家进行管理，我们可以做一个长期投资，以达到资产的增值、保值。建议配置30%。
第六，可利用定期定额方式投资基金，以平均成本、分散风险。
【养老规划】
合理规划养老，晚年生活无忧。退休后能够享受自立、尊严、高品质的生活是一个人一生中最重要的财务目标，因此合理而有效的退休养老规划不但可以满足退休后漫长生活的支出需要，保证自己的生活品质，抵御通货膨胀的影响，而且可以显著地提高个人的净财富。筹集养老金应遵循四个原则：
第一，及早准备原则。准备养老金就好比攀登山峰，同样一笔养老费用，25岁开始准备，不觉得有负担，一路轻松地直上顶峰；40岁开始准备，感到有些吃力，气喘吁吁才能登上顶峰；50岁开始准备，非常辛苦，甚至会力不从心。
第二，弹性化原则。养老规划应当视个人的身心需求及实践能力而定，发现不适合应及时调整。
第三，收益化原则。在保持稳健的前提下，寻求收益的最大化。
第四，谨慎性原则。应本着谨慎性原则，多估计些支出，少估计些收入，使退休后生活有更多的财务资源。
由于在夫妻俩法定退休时，已不需要赡养父母和抚育子女，所以生活费用递减按现时3000元计算，退休生活的费用总需要是206万元，扣除夫妻俩的社保养老金及分红型保险资金缺口是150万元。如果我们现在拿出12万元做为启动资金，组合配置达到11%的投资回报率，则26年后退休时可以达到180万元，足够自身养老金的需求。
盛京银行财富中心理财规划师 李颖
该文曾发表于沈阳电视台生活频道《财富指南》栏目
